(Vibiznews – Index) Bursa saham AS pada hari Kamis ditutup sedikit lebih rendah, dengan indeks S&P 500, Dow Jones Industrials, dan Nasdaq 100 jatuh ke posisi terendah 1 minggu.
Meningkatnya imbal hasil obligasi Kamis membebani saham. Komentar dari Presiden Fed St. Louis Bullard dan Presiden Fed Minneapolis Kashkari membantu mendorong imbal hasil T-note 10-tahun naik +8,1 bp menjadi 3,771%. Bullard mengatakan suku bunga mungkin perlu dinaikkan menjadi 5% hingga 7% untuk mencapai tingkat yang cukup ketat. Bahkan penyebutan tingkat suku bunga 7% membuat pasar tertekan.
Indeks S&P 500 ditutup turun -0,31%, Indeks Dow Jones Industrials ditutup turun -0,02%, dan Indeks Nasdaq 100 ditutup turun -0,19%.
Presiden Fed St. Louis Bullard berkata, “sejauh ini, perubahan dalam sikap kebijakan moneter tampaknya hanya memiliki efek terbatas pada inflasi yang diamati dan untuk mencapai tingkat yang cukup ketat, tingkat kebijakan perlu dinaikkan lebih lanjut” antara 5% dan 7%. Presiden Fed Minneapolis Kashkari mengatakan dia tidak melihat banyak bukti penurunan permintaan yang mendasari dan bahwa Fed “belum sampai” untuk mengakhiri perkembangan kenaikan suku bunga.
Kerugian saham terbatas pada Kamis karena hasil pendapatan kuartalan yang lebih baik dari perkiraan dari Cisco Systems, Nvidia, Copart, dan Macy’s. Namun, berita ekonomi AS Kamis beragam untuk saham.
Berita ekonomi Kamis menunjukkan penurunan tak terduga dalam klaim pengangguran mingguan adalah hawkish untuk kebijakan Fed. Klaim pengangguran awal mingguan AS secara tak terduga turun -4.000 menjadi 222.000, menunjukkan pasar tenaga kerja yang lebih kuat dari ekspektasi kenaikan menjadi 228.000.
Perumahan awal Oktober AS turun -4,2% m/m menjadi 1,425 juta, lebih kuat dari ekspektasi 1,410 juta. Izin bangunan Oktober, proksi untuk konstruksi masa depan, turun -2,4% m/m ke level terendah 2 tahun di 1,526 juta, meskipun lebih kuat dari ekspektasi 1,514 juta.
Survei prospek bisnis Fed Philadelphia November AS secara tak terduga turun -10,7 ke level terendah 2-1/2 tahun di -19,4, lebih lemah dari ekspektasi kenaikan ke -6,0.
Lonjakan imbal hasil T-note Kamis membebani saham teknologi. Atlassian Corp (TEAM) ditutup turun lebih dari -5% untuk memimpin pecundang di Nasdaq 100. Juga, DocuSign (DOCU) ditutup turun lebih dari -4%. Selain itu, Netflix (NFLX), Align Technology (ALGN), Splunk (SPLK), Autodesk (ADSK), Illumina (ILMN), dan Crowdstrike Holdings (CRWD) ditutup turun lebih dari -3%. Akhirnya, Amazon.com (AMZN), Tesla (TSLA), Intuit (INTU), dan Okta (OKTA) ditutup lebih dari -2%.
Operator kapal pesiar jatuh kembali Kamis setelah Credit Suisse menurunkan peringkat saham Norwegian Cruise Line Holdings menjadi berkinerja buruk dari kinerja yang lebih baik. Akibatnya, Norwegian Cruise Line Holdings (NCLH) ditutup turun lebih dari -6%. Juga,Royal Caribbean Cruises Ltd (RCL) ditutup lebih dari -3%, dan Karnaval (CCL) ditutup lebih dari -1%.
Pembangun rumah berada di bawah tekanan Kamis karena lonjakan imbal hasil obligasi dan setelah izin bangunan AS Oktober turun ke level terendah 2 tahun. Akibatnya, PulteGroup (PHM), Toll Brothers (TOL), Lennar (LEN), dan DR Horton (DHI) tutup lebih dari -1%.
Salesforce (CRM) ditutup turun lebih dari -3% untuk memimpin pecundang di Dow Jones Industrials setelah Monness, Crespi, Hardt & Co menurunkan peringkat saham menjadi netral dari beli.
Advanced Auto Parts (AAP) ditutup turun lebih dari -5% setelah Citigroup menurunkan peringkat saham menjadi netral dari beli.
Principal Financial Group (PFG) ditutup turun lebih dari -3% setelah Morgan Stanley menurunkan peringkat saham menjadi underweight dari bobot yang sama.
Bath & Body Works (BBWI) ditutup naik lebih dari +24% Kamis untuk memimpin kenaikan di S&P 500 setelah melaporkan penjualan bersih Q3 sebesar $1,60 miliar, di atas konsensus $1,56 miliar dan meningkatkan EPS setahun penuh dari perkiraan operasi yang berkelanjutan menjadi $3,00 -$3,20 dari estimasi sebelumnya $2,70-$3,00, lebih tinggi dari konsensus $2,95.
Cisco Systems (CSCO) menutup lebih dari +4% untuk memimpin perolehan di Dow Jones Industrials setelah melaporkan pendapatan Q1 sebesar $13,63 miliar, lebih baik dari konsensus $13,31 miliar dan meningkatkan perkiraan pendapatan setahun penuh hingga +4,5% menjadi + 6,5% dari estimasi sebelumnya naik +4,0% menjadi +6,0%.
Macy’s (M) ditutup naik lebih dari +15% setelah melaporkan EPS penyesuaian Q3 sebesar 52 sen, jauh di atas konsensus 19 sen, dan menaikkan perkiraan EPS penyesuaian setahun penuh menjadi $4,07-$4,27 dari perkiraan sebelumnya $4,00-$4,20, lebih tinggi dari konsensus $4,09.
Hasbro (HAS) menutup lebih dari +4% setelah mengonfirmasi bahwa mereka telah mengesahkan proses penjualan untuk bagian dari bisnis eOneTV dan filmnya, tidak secara langsung mendukung strategi Branded Entertainment perusahaan.
Copart (CPRT) ditutup naik lebih dari +3% setelah melaporkan pendapatan Q1 sebesar $893,4 juta, di atas konsensus $890 juta.
T-notes 10-tahun Desember (ZNZ22) pada hari Kamis ditutup turun -18,5 tick, dan imbal hasil T-note 10-tahun naik +8,1 bp menjadi 3,771%. T-note berada di bawah tekanan pada Kamis karena komentar hawkish dari Presiden Fed St. Louis Bullard dan Minneapolis
Presiden Fed Kashkari. Bullard mengatakan suku bunga perlu dinaikkan lebih lanjut untuk mencapai tingkat yang terbatas, dan Kashkari mengatakan The Fed “belum sampai” untuk mengakhiri perkembangan kenaikan suku bunga. Selain itu, tanda-tanda kekuatan di pasar tenaga kerja AS membebani catatan-T setelah berita ekonomi pagi ini menunjukkan klaim pengangguran mingguan secara tak terduga menurun.
T-notes pulih dari level terburuknya Kamis di tengah berita ekonomi yang beragam setelah survei prospek bisnis Fed Philadelphia November secara tak terduga turun ke level terendah 2,5 tahun. Juga, penurunan ekspektasi inflasi mendukung catatan-T setelah tingkat inflasi impas 10 tahun turun ke level terendah 5 minggu Kamis di 2,285%.
Analyst Vibiz Research Center memperkirakan untuk perdagangan selanjutnya, bursa Wall Street menghadapi sentimen bearish pernyataan hawkish pejabat The Fed dan masih ada pernyataan beberapa pejabat Fed lainnya. Namun perlu dicermati aksi bargain hunting memanfaatkan harga saham yang sedang turun.
