(Vibiznews – Index) Bursa saham AS ditutup sebagian besar naik pada akhir pekan hari Jumat terpicu penurunan yang lebih besar dari perkiraan dalam laporan PCE Price Index AS, yang bersifat dovish terhadap kebijakan Fed. Selain itu, penurunan penjualan rumah baru AS sebesar -12,2% merupakan sikap dovish terhadap kebijakan Fed. Namun dua laporan ekonomi AS bersikap hawkish terhadap kebijakan Fed, termasuk barang tahan lama dan sentimen konsumen AS.
Indeks S&P 500 ditutup naik +0,12%, Indeks Dow Jones Industrials ditutup turun -0,05%, dan Indeks Nasdaq 100 ditutup naik +0,09%.
Tiga indeks rata-rata utama mencatatkan minggu positif kedelapan berturut-turut – yang pertama untuk S&P 500 sejak tahun 2017 dan untuk Dow sejak tahun 2019. S&P 500 menguat sebesar 0,8% untuk minggu ini, sementara Dow bertambah 0,2%. Nasdaq melonjak 1,2% pada periode tersebut.
Saham melemah pada hari Jumat setelah China mengejutkan pasar dengan pembatasan baru terhadap pembuat video game. Selain itu, Nike (NKE) turun -12% setelah mencatat prospek penjualan yang lemah, yang berdampak negatif bagi produsen dan pengecer pakaian olahraga lainnya.
Regulator game China mengeluarkan peraturan baru yang berupaya membatasi waktu dan uang pemain yang dihabiskan untuk video game online. Pasar berharap pemerintah Chinatelah selesai menindak perusahaan teknologi besar China. Sebaliknya, tindakan pada hari Jumat tersebut menunjukkan bahwa pemerintah China masih memiliki keinginan yang kuat untuk mencoba mengendalikan teknologi.
Saham-saham yang terkait dengan video game China terpukul keras oleh berita hari Jumat ini. Tencent Holdings (700 Hong Kong) ditutup turun -12,7% di perdagangan Hong Kong, sementara A.S. ADR (NTES) NetEase ditutup turun -16% di perdagangan AS. Prosus NV (PRX Amsterdam) turun -13.5% di perdagangan Eropa karena kepemilikannya yang besar di Tencent. Unity Software (U) turun -1.64% dan Electronic Arts (EA) turun -0.25%, tetapi Roblox (RBLX) menguat +3.35%.
Deflator PCE AS pada bulan November pada hari Jumat turun ke level terendah 2-3/4 tahun di +2,6% y/y dari revisi bulan Oktober +2,9% y/y dan lebih lemah dari ekspektasi +2,8%. Deflator PCE inti bulan November turun ke level terendah 2-3/4 tahun di +3,2% tahun/tahun dari revisi bulan Oktober sebesar +3,4% dan lebih lemah dari ekspektasi +3,3%. Dalam basis tahunan 3 bulan, deflator nominal naik sebesar +1,4%, dan deflator inti naik sebesar +2,2%, yang merupakan angka yang lebih sesuai dengan target inflasi The Fed sebesar +2%.
Pendapatan pribadi AS di bulan November naik +0,4% bulan/bulan, sejalan dengan ekspektasi pasar. Belanja pribadi bulan November naik +0,2% bulan/bulan, sedikit lebih lemah dari ekspektasi +0,3%.
Pesanan barang tahan lama AS di bulan November naik tajam sebesar +5,4% bulan/bulan, lebih dari membalikkan penurunan sebesar -5,1% yang direvisi di bulan Oktober dan lebih kuat dari ekspektasi +2,3%. Barang tahan lama di bulan November selain transportasi naik +0.5% bulan/bulan, lebih kuat dari ekspektasi +0.1%. Pesanan barang modal bulan November tidak termasuk pesawat terbang dan pertahanan, yang merupakan proksi belanja modal, naik +0,8% bulan/bulan, lebih kuat dari ekspektasi +0,1%.
Penjualan rumah baru di AS pada bulan November turun -12,2% bulan/bulan menjadi 590.000, jauh lebih lemah dari ekspektasi laporan sebesar 690.000.
Indeks sentimen konsumen AS akhir bulan Desember dari University of Michigan direvisi +0,3 poin lebih tinggi ke level tertinggi 5 bulan di 69,7, lebih kuat dari ekspektasi pasar untuk laporan yang tidak direvisi sebesar 69,4. Revisi tersebut menyebabkan indeks sentimen konsumen naik tajam sebesar +8,4 poin dari level bulan November sebesar 61,3. Indikator ekspektasi inflasi 5-10 tahun Universitas Michigan sebesar +2,9% direvisi sedikit lebih tinggi dari +2,8%, sedangkan ekspektasi inflasi 1 tahun tidak direvisi pada +3,1%.
Pasar memperkirakan kemungkinan penurunan suku bunga sebesar -25bp sebesar 16% pada pertemuan FOMC berikutnya pada 30-31 Januari dan 100% pada pertemuan berikutnya pada 19-20 Maret.
Dari berita saham, Nike (NKE) turun -11,83% setelah merilis perkiraan penjualan yang lemah dan mengatakan pihaknya mencari penghematan biaya sebesar $2 miliar. Kabar tersebut mendorong Cowen menurunkan peringkat Nike. Berita tentang Nike memicu pelemahan lanjutan bagi para pembuat dan pengecer pakaian olahraga Amerika dan Eropa.
Bristol Myers Squibb (BMY) menguat +2.01%, dan Karuna Therapeutics (KRTX) menguat +47.6%, setelah Bristol Myers setuju untuk membeli Karuna seharga $14 miliar.
Rocket Lab (RKLB) menguat +23% setelah memenangkan kontrak pemerintah AS senilai $15 juta, yang menggandakan simpanan bisnis luar angkasanya.
Cummins (CMI) turun -2,9% setelah mengatakan pihaknya melihat biaya Q4 sebesar $2,04 miliar dari perjanjian awal dengan regulator mengenai sertifikasi emisi dan proses kepatuhan untuk mesin truk pick-up.
Coinbase (COIN) menguat +4.41% setelah Mizuho menaikkan target harga sahamnya menjadi $54 dari $35.
Laporan penjualan rumah baru yang lemah pada hari Jumat merupakan hal yang bearish bagi pengembang rumah di AS, yang ditutup beragam. DR Horton (DHI) turun -0.3%, Lennar (LEN) turun -0.3%, Pulte Group (PHM) ditutup tidak berubah, dan Rumah KB (KBH) naik +0.1%.
Analyst Vibiz Research Center memperkirakan untuk perdagangan selanjutnya setelah libur hari Natal, bursa Wall Street akan mencermati data House Price Index, yang jika turun akan memicu sentimen dovish bagi suku bunga AS, yang semakin memperkuat dukungan penurunan suku bunga AS.
