(Vibiznews-Kolom) Ekonomi Amerika Serikat saat ini menunjukkan kinerja yang solid dalam berbagai aspek. Produk Domestik Bruto (PDB) terus mengalami pertumbuhan, lapangan kerja bertambah, inflasi mereda, dan pasar saham mengalami lonjakan. Namun, meskipun data makroekonomi ini terlihat positif, banyak orang Amerika masih merasakan tekanan ekonomi dalam kehidupan sehari-hari. Harga barang dan jasa, termasuk perumahan, bahan makanan, dan perawatan anak, masih relatif tinggi dibandingkan beberapa tahun sebelumnya. Hal ini menimbulkan pertanyaan: Mengapa banyak orang masih merasa kesulitan meskipun ekonomi terlihat kuat?
Sebagian besar ketidakpuasan ini berakar pada ketidakseimbangan antara pertumbuhan ekonomi makro dan pengalaman individu. Sementara indikator-indikator utama menunjukkan pemulihan yang kuat sejak pandemi COVID-19, dampak dari krisis tersebut masih terasa dalam bentuk harga yang lebih tinggi, utang yang meningkat, dan biaya hidup yang semakin besar. Beberapa faktor utama yang memengaruhi persepsi masyarakat terhadap ekonomi dapat dijelaskan melalui tujuh aspek berikut:
- Harga Konsumen
Inflasi telah menurun secara signifikan sejak mencapai puncaknya pada tahun 2022, tetapi ini tidak berarti harga barang dan jasa kembali ke level sebelum pandemi. Hal ini menciptakan tantangan psikologis bagi konsumen, yang mengharapkan harga kembali turun setelah lonjakan tajam selama dua tahun terakhir. Menurut Claudia Sahm, kepala ekonom di New Century Advisors, masyarakat cenderung merasa kecewa karena kenaikan harga tetap bertahan, meskipun tingkat inflasi saat ini lebih rendah. “Orang-orang tidak ingin membayar harga yang lebih tinggi itu,” ujarnya. Bahkan jika upah mengalami kenaikan, harga yang tetap tinggi membuat banyak orang merasa tidak mendapatkan manfaat dari pemulihan ekonomi.
U.S. Consumer Price Index (CPI) 2019-2024
- Biaya Perumahan
Bagi banyak warga Amerika, memiliki rumah semakin sulit diakses. Suku bunga hipotek tetap berada pada tingkat yang tinggi setelah lonjakan pasca-2020. Meskipun ada harapan bahwa kenaikan suku bunga dapat menurunkan harga rumah, kenyataannya nilai properti tetap tinggi karena terbatasnya pasokan. Banyak pemilik rumah yang telah mendapatkan suku bunga rendah sebelum kenaikan terbaru memilih untuk tetap bertahan dan tidak menjual properti mereka. Hal ini membatasi pilihan bagi calon pembeli dan meningkatkan persaingan di pasar. Selain itu, harga sewa juga melonjak sejak 2021 karena meningkatnya jumlah milenial yang pindah dari rumah orang tua mereka dan mencari tempat tinggal sendiri. Keterbatasan pasokan perumahan dan tingginya permintaan menciptakan tekanan tambahan bagi mereka yang ingin memiliki atau menyewa rumah.
Payment-to-income ratio U.S. 2020-2024
Rasio pembayaran hipotek terhadap pendapatan adalah bagian dari pendapatan rata-rata yang dibutuhkan untuk melakukan pembayaran pokok, bunga, pajak properti, dan asuransi pemilik rumah bulanan atas pembelian rumah dengan harga rata-rata, dengan menggunakan uang muka sebesar 20 persen untuk hipotek suku bunga tetap 30 tahun pada suku bunga yang berlaku. Rasio pembayaran sewa terhadap pendapatan adalah bagian dari pendapatan rata-rata yang dibutuhkan untuk membayar sewa sesuai harga pasar untuk unit yang umum.
- Biaya Kendaraan
Harga kendaraan, baik baru maupun bekas, telah meningkat secara signifikan sejak pandemi, yang sebagian besar disebabkan oleh gangguan rantai pasokan dan kekurangan semikonduktor global. Saat ini, banyak konsumen menghadapi cicilan mobil yang lebih tinggi karena suku bunga pinjaman yang meningkat. Pinjaman kendaraan dengan suku bunga rendah menjadi semakin langka, dan banyak orang terpaksa membayar lebih banyak untuk mendapatkan kendaraan yang mereka butuhkan. Dampak dari kebijakan Federal Reserve yang menaikkan suku bunga juga berkontribusi pada mahalnya kredit kendaraan, yang semakin membebani anggaran rumah tangga.
Average monthly car payment
- Hutang Konsumen
Hutang rumah tangga di Amerika Serikat telah mencapai rekor tertinggi. Total saldo kartu kredit tumbuh menjadi $1,17 triliun, mengalami lonjakan sebesar 8,1 persen atau sekitar $24 miliar dibandingkan tahun sebelumnya. Selain itu, total saldo hipotek meningkat menjadi $12,59 triliun pada kuartal ketiga tahun ini, naik dari $12,49 triliun pada tahun sebelumnya. Meskipun upah terus meningkat, banyak orang harus mengalokasikan sebagian besar pendapatannya untuk membayar utang, yang menghambat kemampuan mereka untuk menabung, berinvestasi, atau mengalokasikan dana untuk pengeluaran lain. Tekanan finansial ini semakin memperburuk ketidakpuasan terhadap kondisi ekonomi. Hutang rumah tangga AS mencapai rekor $17,9 triliun Hampir 70 persen utang konsumen di AS berasal dari hipotek pada kuartal ketiga tahun 2024.
Hutang rumah tangga AS 2019-2024
Catatan:
Mortgage Debt: Terus meningkat dari $9,56 triliun pada tahun 2019 menjadi $12,59 triliun pada tahun 2024.Credit Card Debt: Berfluktuasi, dengan penurunan pada tahun 2020, kemungkinan karena berkurangnya pengeluaran selama pandemi, tetapi naik menjadi $1,17 triliun pada tahun 2024.Auto Loan Debt: Terus tumbuh dari $1,33 triliun pada tahun 2019 menjadi $1,64 triliun pada tahun 2024. Home Equity Lines of Credit (HELOC): Menurun dari $0,39 triliun pada tahun 2019 menjadi $0,34 triliun pada tahun 2024. Student Loan Debt: Meningkat dari $1,51 triliun pada tahun 2019 hingga mencapai puncaknya di $1,60 triliun pada tahun 2022 dan 2023, kemudian sedikit menurun menjadi $1,57 triliun pada tahun 2024. Other Debt: Meningkat dari $0,43 triliun pada tahun 2019 menjadi $0,63 triliun pada tahun 2024.
Tren ini menunjukkan pertumbuhan signifikan dalam total utang rumah tangga selama periode enam tahun, dengan peningkatan signifikan dalam utang hipotek, pinjaman mobil, dan kartu kredit. Data tersebut mencerminkan perilaku keuangan dan kondisi ekonomi yang terus berkembang yang memengaruhi rumah tangga AS selama periode ini.
- Biaya Pengasuhan Anak
Meskipun inflasi telah melambat untuk banyak barang konsumsi, biaya pengasuhan anak terus meningkat. Sejak 2021, biaya daycare dan preschool naik hampir dua kali lipat dari tingkat inflasi keseluruhan. Hal ini sebagian besar disebabkan oleh meningkatnya biaya operasional, termasuk kenaikan upah pekerja di sektor ini dan berkurangnya bantuan federal senilai $24 miliar yang sebelumnya diberikan selama pandemi. Banyak pusat pengasuhan anak yang harus menutup operasinya karena tekanan finansial, yang menyebabkan meningkatnya permintaan terhadap layanan yang masih beroperasi. Beban ini secara langsung memengaruhi keluarga dengan anak kecil, yang harus mengalokasikan lebih banyak dana untuk kebutuhan dasar ini.
- Harga Telur
Telur merupakan salah satu bahan pokok dalam konsumsi rumah tangga di AS, dan lonjakan harga dalam beberapa bulan terakhir menciptakan tantangan tambahan bagi banyak keluarga. Wabah flu burung yang sangat patogen yang dimulai pada Februari 2022 telah menyebabkan kematian lebih dari 100 juta ayam petelur, yang secara signifikan membatasi pasokan telur di pasar. Dengan pasokan yang semakin sedikit, harga telur naik drastis. Menurut Bernt Nelson, seorang ekonom di American Farm Bureau Federation, “Flu burung sejauh ini merupakan faktor terbesar yang memengaruhi harga telur.” Karena wabah ini masih berlanjut, harga telur diperkirakan akan tetap tinggi dalam waktu dekat.
- Menabung dan Berbelanja
Salah satu tanda lain dari tekanan ekonomi yang dirasakan masyarakat adalah tingkat tabungan pribadi yang rendah. Tingkat tabungan saat ini mendekati titik terendah yang terakhir terlihat selama Resesi Hebat.
Meskipun banyak orang Amerika mulai menabung lebih banyak selama pandemi karena terbatasnya aktivitas konsumsi, tren tersebut berubah sejak ekonomi kembali pulih. Konsumen kini mengalokasikan lebih banyak dana untuk hiburan, perjalanan, konser, dan pengalaman lainnya yang mereka lewatkan selama masa lockdown. Peningkatan signifikan dalam tingkat tabungan pada tahun 2020 disebabkan oleh penurunan pengeluaran konsumen dan dukungan pemerintah yang meningkat selama pandemi COVID-19. Namun, setelah aktivitas ekonomi kembali normal dan konsumsi meningkat, tingkat tabungan mengalami penurunan dalam beberapa tahun berikutnya.
Pengeluaran orang Amerika melonjak sekitar 30 persen lebih tinggi dibandingkan dengan 2019. Pakar keuangan perilaku menyatakan bahwa pandemi telah mengubah cara orang memandang uang, dengan banyak yang lebih memilih menikmati pengalaman daripada menabung untuk masa depan.
Dampak nyata yang diharapkan
Meskipun data ekonomi makro menunjukkan pertumbuhan yang kuat, kenyataan sehari-hari bagi banyak warga Amerika masih penuh tantangan. Biaya hidup yang tinggi, mulai dari perumahan hingga pengasuhan anak, membuat banyak keluarga merasa bahwa kondisi ekonomi belum benar-benar membaik. Inflasi yang lebih rendah tidak berarti harga kembali turun, dan banyak yang masih berjuang untuk menjaga stabilitas keuangan mereka.
Meskipun pasar saham naik dan indikator ekonomi lainnya tampak menjanjikan, pengalaman ekonomi individu orang Amerika sering kali tidak sejalan dengan angka-angka resmi. Banyak orang Amerika yang ingin melihat dampak nyata dari pertumbuhan ekonomi, bukan sekadar statistik yang terlihat baik di atas kertas. Rasa cemas tentang masa depan finansial masih menjadi perhatian utama, dan tantangan biaya hidup yang terus meningkat akan tetap menjadi isu sentral dalam perekonomian AS ke depan.
